Pag-unawaan ng Bail-Ins at Ang kanilang Impact sa Global Businesss

Ang isang bail-in ay nagsisilbi bilang paraan upang iligtas ang mga nabigo na bangko sa pamamagitan ng pangangailangan ng mga kreditor at depositor na sumagot ang pagkawala sa halip na umaasa. sa mga taxpayers. Sa loob ng European Union, ginagamit ang bail-in approach upang pamahalaan ang mga panganib na nauugnay sa mga napakalaking bangko, madalas tinatawag na "masyadong malaki upang mabigo. " Sa pamamagitan ng pag-uutos ng mga shareholder at kreditor upang sakop ang pagkawala, minsan ay nagkakahalaga ng $55 bilyon, ang mekanismo ng bail-in ay tumutulong upang mapanatili ang katatagan ng sistema ng pananalapi. Ang prosesong ito ay mahalaga para sa pag-iingat ng pandaigdigang negosyo at pagpapanatili ng tiwala sa mga bangko.

Mga highlights

• Ang isang bail-in ay nakaligtas ng mga nakikipaglaban na bangko sa pamamagitan ng paggawa ng mga kreditor at may-ari na pagkawala. Ito ay nagpapanatili ng mga taxpayers mula sa pagbabayad ng gastos.
• Nagtatrabaho sa pamamagitan ng pag-aayos ng mga problema sa loob ng bangko. Tiyakin nila na ang mga bangko ay humahawak ng mga panganib nang hindi nangangailangan ng pera ng gobyerno.
• Mahalaga para sa mga negosyo ang pagkaalam ng mga patakaran sa lokal na bail-in. Ito ay tumutulong sa kanila na maiwasan ang mga panganib at protektahan ang kanilang pera sa panahon ng mga problema sa bangko.
• Maaaring gumawa ng mga tao ng tiwala sa mga bangko. Maaaring kunin ng mga customer ang kanilang pera o pumili ng mas ligtas na mga bangko pagkatapos ng krisis.
• Ang mga malalaking kumpanya ay dapat gumamit ng maraming bangko upang maiwasan ang pagkawala ng labis kung ang isang bangko ay may bail-in.

Ano ang isang Bail-In?

Definition at Key Features

Ang bail-in ay isang paraan upang i-save ang isang nabigong bangko. Ito ay gumagana sa pamamagitan ng paggawa ng mga kreditor, shareholder ng bangko, at minsan ang mga depositor ay kumukuha ng pagkawala. Ito ay nangangahulugan na ang mga taxpayers ay hindi kailangang magbayad para sa mga problema ng bangko. Ang mga tao na konektado sa bangko ay tumutulong sa pagbawi nito, na nagsisilbi ng pampublikong pera.

Ang mga Bail-ins ay tumutukoy sa pag-aayos ng bangko mula sa loob. Itigil din nila ang malalaking problema mula sa pagkalat sa iba pang mga bangko. Hindi tulad ng mga bailouts, kung saan papasok ang mga gobyerno, ang bail-ins ay sumusunod sa mga patakaran. Halimbawa, ang Bank Recovery and Resolution Directive (BRRD) ay ginawa noong 2014. Nagbibigay ito ng malinaw na hakbang para sa paggamit ng bail-ins sa European Union. Ang mga patakarang ito ay tiyakin na ang proseso ay patas at malinaw.

Paano Bail-Ins Work

Ang mga Bail-ins ay nagiging mga utang ng isang bangko sa bahagi ng may-ari. Ito ay nangangahulugan ng mga bond, shares, o deposito ay nawala ang halaga upang sakop ang pagkawala. Halimbawa, maaaring makakuha ng mga bondholders ng pagbabahagi sa halip na pabalik ang kanilang pera. Maaaring mawala ang bahagi ng kanilang pagtitipid.

Ang layunin ay upang maprotektahan ang mga maliit na depositor at mga inseguro na account. Mas malalaking kreditor at shareholders ay karaniwang nawala ang mas maraming pera. Sa ganitong paraan, ang mga regular na customer ay hindi gaanong nakakaapekto, at ang bangko ay maaaring patuloy na tumakbo. Sinusubukan ng mga lider na balanse ang patas at katatagan sa mga mahihirap na panahon.

Mga halimbawa ng Bail-Ins in Practice

Noong 2013, ginamit ng Cyprus ang bail-in upang ayusin ang krisis nito sa pagbabangko. Ang gobyerno, sa pamamagitan ng tulong mula sa EU at IMF, ay gumawa ng pagkawala ng mga bondador at walang tiyak na depositor. Ito ay tumulong sa pagbabago ng sistema ng banking at ibalik ang katatagan.

Ipinapakita ng data kung paano nakakaapekto sa mga pamilya. Mahigit 55% ng mga bahay ang nawala sa pera, at 28% ay nabawasan ang mga deposito. Kahit 44% ng mga pamilya ang lumipat ng kanilang pera, kahit na wala silang mawala. Ito ay nagpapakita kung paano maaaring alitan ng tiwala sa mga bangko.

Sa paglipas ng panahon, ang mga survey ay nagpapakita ng isang-katlo ng mga pamilya ay maiwasan ang pagpapanatili ng pera sa mga lokal na bangko pagkatapos ng bail-in. Ipinapakita nito kung paano maaaring baguhin ng bail-ins kung paano ang pakiramdam ng mga tao tungkol sa mga bangko sa mahabang panahon.

Bail-Ins vs. Bailouts

Mga pangunahing pagkakaiba sa pagitan ng Bail-Ins at Bailouts

Kapag ang mga bangko ay nakaharap sa problema, ang mga lider ay pumipili ng bail-ins o bailouts. Ang isang bailout ay gumagamit ng pera ng taxpayer upang i-save ang bangko. Ang isang bail-in ay nagbibigay ng mga kreditor at mga shareholders para sa pagkawala. Sa ganitong paraan, ang pampublikong pera ay ligtas, at ang bangko ay patuloy na tumatakbo.

Narito ang talahanayan na nagpapakita ng mga pangunahing pagkakaiba:

Bakit ang Bail-Ins ay Gaining Preference?

Ang mga Bail-ins ay mas popular ngayon para sa pag-aayos ng mga problema sa bangko. Ang mga patakaran tulad ng Dodd-Frank Act sa mga reporma ng Estados Unidos at Basel III ay sumusuporta nito. Ang mga patakaran na ito ay naglalayon na ihinto ang mga bailouts na pinagtaguyod ng taxpayer at gawing mas malakas ang mga bangko.

Sinusuportahan ng FDIC ang bail-ins bilang isang patas na solusyon. Ang mga lider ay nakikita ang mga ito bilang paraan upang mapanatili ang mga bangko na responsable at maiwasan ang malalaking pag-crash. Ang pagbabago na ito ay tumutulong sa pagbuo ng mas ligtas na sistema ng banking sa buong mundo.

Legal at International Frameworks para sa Bail-Ins

Ang Dodd-Frank Act at Bail-Ins sa U.S.

Ang Batas ng Dodd-Frank ay tumutulong sa pagbibiyahe kung paano nagtatrabaho ang bail-ins sa Estados Unidos. Ang batas na ito ay nilikha pagkatapos ng krisis sa pananalapi noong 2008. Ititigil nito ang mga bangko mula sa paggamit ng pera ng taxpayer upang ayusin ang kanilang mga problema. Sa halip, dapat planuhin ng mga bangko ang mga pagkabigo nang walang tulong ng gobyerno. Ipinapaliwanag ng "living wills" na ito kung paano gagawin ng mga bangko ang kanilang pagkawala. Ito ay tiyak na ang mga bail-ins ay nangyayari nang maayos at protektahan ang ekonomiya.

Sa Harris County, Texas, ang mga bagong patakaran ay nagtapos ng misdemeanor bail sa $100. Ang pagbabago na ito ay nagpabuti ng mga rate ng pagpapalabas ng pretrial mula 60% hanggang 87%. Ito rin bahagyang bumababa ang mga bagong rate ng krimen. Ipinapakita nito na ang mga malinaw na patakaran ay maaaring mapabuti ang mga resulta, kahit sa banking.

Basel III at Global Banking Regulations

Ang mga patakaran ng Basel III ay makakatulong sa panatilihing matatag ang mga bangko sa buong mundo. Ang mga patakaran na ito ay gumagawa ng mga bangko sa pag-save ng mas maraming pera upang hawakan ang pagkawala. Isang tool ay ang contingent converteble bonds (CoCos).. Ang CoCos ay naging pagbabahagi kung ang kapital ng isang bangko ay bumababa. Ito ay nagbibigay sa mga bangko ng karagdagang pera at maiwasan ang paggamit ng pondo ng taxpayer.

Sa Europa, ang CoCos ay nagbibilang patungo sa mahalagang pangangailangan ng kapital ng bangko. Ginagawa nito ang mga bangko na mas malakas at hinihikayat ang maingat na desisyon. Ngunit ang ilan ay nagsasabi ng CoCos sa mga nakaraang panganib, hindi sa hinaharap. Kahit na sa isyu na ito, ang Basel III ay susi sa pagpapanatili ng mga bangko sa buong mundo.

Mga pagkakaiba-iba ng Regional sa mga Policy sa Bail-In

Ang mga patakaran sa Bail-in ay magkakaiba sa rehiyon dahil sa mga lokal na pangangailangan. Sa Europa, ang mga bangko ay dapat maghanda ng mga dokumento para sa mabilis na bail-ins. Ito ay tumutulong sa panahon ng mga krisis sa pananalapi. Ang mga patakarang ito ay nagbabago din kung paano kumikilos ang mga mamumuhunan. Halimbawa, ang mga investor ay nais ngayon ng mas mataas na pagbabalik sa mga mapanganib na bonds.

Ipinapakita ng isang pag-aaral kung paano magkakaiba ang mga bond sa mga bansa. Ang mga lugar tulad ng Chile at Poland na may mga patakaran sa bail-in ay nakikita ang pagbabago ng mga presyo ng bond. Ang mga bansa tulad ng Tsina at India nang walang mga patakaran na ito ay nagpapakita ng iba't ibang trens.

Hamon at Controversies ng Bail-Ins

Impact sa Multinational Corporations

Maaaring maapektuhan ng mga malalaking kumpanya ng mundo. Kung ang isang bangko ay gumagamit ng bail-in, ang mga kumpanya na may malaking deposito o investments ay maaaring mawala ang pera. Maaari itong masaktan ang kanilang cash flow at araw-araw na operasyon. Halimbawa, ang isang kumpanya na depende sa isang bangko para sa mga utang ay maaaring makahanap ng mga pondo na iyon na pinutol o hindi magagamit sa panahon ng krisis. Maaaring gawin ito ng kumpanya ang paghahanap ng iba pang pondo, madalas sa mas mataas na gastos.

Gayundin, ang mga kumpanya ng multinasyonal ay nagtatrabaho sa maraming bansa na may iba't ibang patakaran sa bail-in. Nagdaragdag ito ng kawalan ng katiyakan. Dapat nilang suriin ang mga panganib ng bawat bangko na ginagamit nila at baguhin ang kanilang mga plano sa pananalapi. Ang pagpapakalat ng relasyon sa banking ay maaaring mababa ang panganib ng pagkawala ng pera sa isang bail-in.

Transparency and Public Trust

Ang Trust ay mahalaga para sa bail-ins upang magtrabaho nang maayos. Ang malinaw na komunikasyon ay tumutulong sa mga tao na makaramdam ng ligtas tungkol sa kanilang pera. Kung ang mga bangko at regulator ay hindi malinaw na nagpapaliwanag ng mga bagay, maaaring panic ang mga tao. Maaari itong masaktan ang tiwala sa sistema ng banking. Sa Cyprus noong 2013, maraming tao ang kumuha ng kanilang pera sa mga bangko. Natatakot sila ng pagkawala ng mas maraming pera, na nakakasakit sa ekonomiya. Upang ihinto ito, dapat malinaw ang mga patakaran, at kailangang malaman ng mga tao na ligtas ang kanilang pera.

Mga panganib sa Stability sa Pinansan

Ang mga bail-ins ay protektado ng mga taxpayers ngunit maaari ding lumikha ng mga bagong panganib. Maaaring lumitaw ang mga problema tulad ng utang, kakulangan sa cash, at kumplikadong sistema. Ang mga komplikadong pag-setup ng bangko ay gumagawa ng mas mahirap na hulaan. Ang mga nakakonektadong bangko ay maaaring magpasa ng mga problema sa bawat isa, na gumagawa ng mga krisis mas masahol. Natagpuan ng mga eksperto ang mga paraan ng mga isyu ay kumalat, tulad ng pagbebenta ng mga assets nang mabilis o pagbabahagi ng mga panganib. Kung hindi maayos ang paghawak, ang bail-ins ay maaaring pinsala sa katatagan nila upang maprotektahan.

Mga implikasyon ng Bail-Ins para sa Global Businesss

Mga epekto sa Banking and Credits

Nakakaapekto sa mga bangko at kung gaano sila maaaring magpahiram. Kapag ang isang bangko ay gumagamit ng bail-in, maaaring mawala ito ng tiwala ng customer at investor. Ito ay maaaring mangahulugan ng mas kaunting deposito at mas mataas na gastos sa paghiram para sa bangko. Ang bangko ay maaaring magkaroon ng mas mababa sa mga tao at negosyo.

Isang pag-aaral sa Banco Espírito Santo ng Portugal ay nagpakita ng mga bangko na kasangkot sa isang pagputol ng bail-in sa pamamagitan ng 5.78% para sa bawat standard na devia. pagtaas ng pagpapakita. Ang mga negosyo ay hiniram mula sa mas ligtas na mga bangko ngunit higit pa ang bayad. Ang mga maliliit na negosyo ay nakita ang 2.3% na bumaba sa pamumuhunan at 0.6% mas mababang trabaho. Ipinapakita nito kung paano maaaring masaktan ang bail-ins ang ekonomiya, na nakakaapekto sa parehong kumpanya at manggagawa.

Long-Term Global Financial Implications

Sa paglipas ng panahon, nagbabago ang mga bail-ins kung paano gumagana ang pandaigdigang sistema ng pampinansyal. Pinitulak nila ang mga bangko upang maging mas ligtas at mas maraming pera. Ito ay nagpapababa sa pagkakataon ng mga krisis sa hinaharap. Ngunit maaari ding masaktan ang tiwala sa mga bangko. Maaaring mag-aalala ang mga tao tungkol sa pagkawala ng pagtitipid at mas gusto ang mas maliit na bangko o iba pang mga pagpipilian sa pananalapi.

Para sa mga pandaigdigang kumpanya, ang mga bail-ins ay nagpapakita ng pangangailangan para sa magandang pagpaplano ng peligro. Dapat mong bantayan ang kalusugan ng iyong mga bangko at malaman ang tungkol sa mga lokal na patakaran sa bail-in. Ito ay tumutulong sa iyo na maghanda para sa mga problema at protektahan ang iyong negosyo.

Makakatulong ang mga Bail-ins sa pag-save ng mga nakikipaglaban na bangko sa pamamagitan ng paggawa ng mga kreditor at shareholders ang pagkawala. Ito ay nagpapanatili ng ligtas ang mga taxpayers at ginagawang responsibilidad ang mga bangko. Ang mga Bail-ins ay mahalaga para sa pagpapanatili ng mga bangko na matatag at protektahan ang mga pandaigdigang negosyo.

FAQ

Ano ang pangunahing layunin ng bail-in?

Ang isang bail-in ay tumutulong sa isang nabigo na bangko sa pamamagitan ng paggawa ng mga kreditor at shareholders ng pagkawala. Ito ay nagpapanatili ng mga taxpayers mula sa pagbabayad at nagpapahintulot sa bangko na patuloy na tumakbo.