Goldman Sachs: Bill Discounter에서 글로벌 금융 강국으로

Ⅰ. Goldman Sachs의 역사: Bill Discounter에서 Global Financial Giant까지

창립 연도: 상업용 제지 사업의 부상

Goldman Sachs는 1869 년 독일 이민자 인 Marcus Goldman이 뉴욕시의 30 Pine Street에 소규모 법안 할인 회사를 설립했을 때 태어났습니다. 상업 어음 시장에 대한 예리한 통찰력으로 창립자는 "계산원의 수표 취득-은행 재판매" 비즈니스 모델의 설립을 개척하여 판매자의 단기 지폐를 할인 된 가격에 구입 한 다음 상업 은행에 재판매하여 스프레드를 획득했습니다.. 이 단순한 비즈니스 모델은 금융 중개자로서 Goldman Sachs의 핵심 역량을 확립했습니다.

1885 년에 회사는 공식적으로 이름을 Goldman Sachs & Co. 로 변경하고 가족 파트너십 구조를 구축했습니다. 이 기간 동안 Goldman Sachs의 일일 평균 어음 거래량은 500 만 달러에 이르렀으며 뉴욕의 상업 어음 시장에서 중요한 역할을했으며 나중에 본격적인 금융 서비스로의 전환에 대한 원시 자본과 비즈니스 명성을 축적했습니다.

세계화 및 확장 기간: 파트너십에서 다국적 금융 그룹으로

1 세기가 넘는 개발과 혁신 끝에 Goldman Sachs는 1969 년에 급진적 인 변화를 시작했습니다. 그의 "장기 욕심" 철학은 회사를 보수적 인 투자 은행에서 거래 중심 조직으로 추진했습니다.

1986 년 Goldman Sachs는 런던과 도쿄 증권 거래소의 회원이되어 세계화의 가속화를 기록했으며 1990 년대에 Goldman Sachs는 일본에서 뮤추얼 펀드 (1996) 를 시작하고 홍콩에 아시아 태평양 본사를 설립했습니다 (1997), 기본적으로 글로벌 네트워크를 형성합니다. 1998 년 주식 보유 개혁은 세기의 전환이었습니다.

위기와 전환: 금융 위기의 생존의 지혜

2007-2008 년 금융 위기는 Goldman Sachs의 현대사에서 핵심 테스트였습니다. 모기지 증권 사업의 막대한 손실에도 불구하고 회사는 우수한 위험 관리 능력을 보여주었습니다. 손실을 최소화하기 위해 서브 프라임 모기지 상품을 제 시간에 공매도했으며, 은행 지주 회사 (2008 년 9 월) 로의 전환을 처음으로 신청하여 유동성 지원을 받았습니다. 연방 준비 은행, Warren Buffett로부터 50 억 달러의 우선주 주입을 받았습니다. 이러한 움직임으로 인해 TARP로부터 직접 구제 금융을받지 못하고 상대적 독립성을 유지 한 월스트리트에서 몇 안되는 대규모 기관 중 하나가되었습니다.

Goldman Sachs가 2011 년에 자산 관리 사업을 통합하기 위해 투자 관리 부서를 설립하고 2015 년에 온라인 대출 플랫폼 인 Marcus를 출시하여 대량 금융 시장으로의 침투를 입증하면서 위기 이후의 전략적 조정이 특히 중요했습니다. 이 기간 동안 Goldman Sachs의 중국 사업은 급증하여 2018 년 합작 투자 증권 회사의 지분을 실현하여 중국 외국인 투자자의 재무 레이아웃의 벤치 마크가되었습니다.

기술 중심의 새로운 시대: 디지털화 및 지속 가능한 혁신

Goldman Sachs의 최근 몇 년 동안 기술 혁신을 ESG와 통합하는 추세를 보여주었습니다. 2016 년 Goldman Sachs는 디지털 은행 인 GS Bank를 출시했으며 2021 년 소비자 금융 플랫폼 인 GreenSky를 인수했으며 2022 년에는 Apple과 협력하여 고수익 저축 계좌를 출시했습니다. 소매 금융으로의 공격적인 확장을 보여줍니다. 기술 투자 측면에서 Marquee 플랫폼은 기관 고객에게 정량적 분석 도구를 제공하고 Symphony 커뮤니케이션 시스템은 재무 정보가 상호 작용하는 방식을 재구성합니다.

지속 가능성 분야는 2019 년 북극 시추 프로젝트에 자금을 지원하지 않고 2020 년에 7,500 억 달러의 지속 가능한 자금 조달 목표를 달성했으며 2021 년에 전담 ESG 연구팀을 설립했습니다. 신흥 시장의 레이아웃은 2023 년 인도 사업에서 37% 의 매출 성장과 동남아시아에 20 억 달러 이상의 핀 테크 투자로 계속 증가하고 있습니다. 현재 골드만 삭스 (Goldman Sachs) 는 30 개국에 사무소를두고있는 45,000 명 이상의 글로벌 직원, 자산 관리 규모는 2.5 조 달러를 초과하여 월스트리트 전설의 새로운 장을 계속 쓰고 있습니다.

Ⅱ. Goldman Sachs의 글로벌 시장 존재 및 지역 경쟁력 분석

글로벌 비즈니스 환경 및 전반적인 시장 위치

월스트리트에서 가장 대표적인 투자 은행 중 하나로 꼽히는 골드만삭스 그룹은 글로벌 금융시장에서 만능 선두 자리를 유지하고 있다. 2024 년 최신 자료에 따르면 골드만삭스의 글로벌 투자은행 부문 연결 시장 점유율은 7.2% 로 JPMorgan Chase의 9.2% 에 이어 세계 2 위에 올랐다. 이러한 지배적 인 위치는 여러 핵심 비즈니스 라인에서 균형 잡힌 발전에서 비롯됩니다. 고정 수입, 통화 및 상품 거래 (FICC) 비즈니스는 최근 몇 년 동안 연평균 20% 의 시장 점유율을 높였습니다. 주식 인수 및 인수 합병 컨설팅 사업은 계속해서 세계 3 대 기업 중 하나로 자리 매김하고 있습니다. 자산 관리 규모는 미화 2 조 5 천억 달러를 초과했습니다.

소득의 지리적 분포에서 Goldman Sachs는 명확한 "미주 핵심 + 유라시아 성장" 패턴을 제시합니다. 최근 몇 년 동안의 재무 보고서에 따르면 미주가 그룹 총 매출의 64%, 유럽, 중동 및 아프리카가 약 21%, 아시아 태평양 지역이 15% 를 기여했으며 그 중 아시아 태평양 지역의 매출은 전년 대비 8% 증가했습니다. 가장 빠르게 성장하는 지역으로 만듭니다. 이 분포는 미국 기반 은행으로서 Goldman Sachs의 전통적인 강점과 세계화 전략의 최신 결과를 모두 반영합니다.

아메리카: 핵심 이익 출처 및 지역 강점

Goldman Sachs는 미국 국내 시장에서 모든 역량을 보여주었습니다. Goldman Sachs의 강점은 고급 기업 고객 서비스에서 특히 분명합니다. S & P 500 구성 기업의 60% 이상이 Goldman Sachs와 장기적인 투자 은행 관계를 유지하고 있습니다. Goldman Sachs는 과학 기술 및 생물 의학 분야에서 IPO의 23% 인수 지분으로 업계를 이끌고 있습니다. M & A 자문 사업은 15 년 연속 시장에서 3 대 점유율을 유지했습니다.

캐나다와 라틴 아메리카는 아메리카에서 Goldman Sachs의 존재에 전략적으로 추가되었습니다. 캐나다의 자원 기반 기업 금융 분야에서 Goldman Sachs는 시장 점유율의 약 15% 를 차지합니다. 라틴 아메리카는 전체 기여도가 높지는 않지만 (약 3%) 브라질과 멕시코의 국경 간 인수 합병 거래에서 Goldman Sachs는 New York-São Paulo-Mexico City 3 위 연결 모델, 현지 순자산 고객 및 다국적 기업 사업에 대한 성공적인 액세스, 2023 년 라틴 아메리카 지역의 매출 성장률은 전년 대비 12% 입니다..

유럽: 전통적인 강점과 새로운 도전

유럽은 미주 이외의 Goldman Sachs의 가장 전략적인 시장으로, 런던시 사무소는 EMEA 지역 본사로 활동하고 8,000 명 이상의 직원을 관리합니다. Goldman Sachs는 전통적인 투자 은행 사업에서 여전히 강세를 유지하고 있습니다. 영국의 FTSE 100 구성 회사 중 45 개가 Goldman Sachs를 선호하는 투자 은행 고문으로 선정했습니다. 유로존에서 회사채 인수 시장 점유율은 약 9% 로 안정화되었습니다. 국경 간 인수 합병 (M & A) 자문 사업은 특히 독일과 영국, 독일과 프랑스 간의 산업 M & A 거래에서 18% 의 시장 점유율을 차지하며 주도적 인 역할을 수행했습니다.

그러나 유럽 시장도 새로운 도전에 직면 해 있습니다. 영국이 유럽 연합에서 탈퇴 한 후 Goldman Sachs는 런던에서 프랑크푸르트와 파리로 약 400 개의 직책을 이전했으며 EU 내 사업 재편으로 인해 운영 비용이 15% 증가했습니다. 한편, 녹색 금융 분야에서 BNP Paribas와 같은 현지 유럽 은행의 급격한 증가는 지속 가능한 채권 인수에있어 Goldman Sachs의 공간을 압박했습니다.

아시아 태평양: 중국의 전략적 성장 폴란드와 기회

아시아 태평양 지역은 Goldman Sachs의 글로벌 전략에서 가장 큰 성장 잠재력을 가진 부문입니다. 일본은 성숙한 시장으로 도쿄 증권 거래소의 Goldman Sachs는 특히 자동차 및 전자 산업 인수 합병에서 32% 의 서비스 범위를 상장했습니다. Medi Assist Healthcare 및 기타 프로젝트에 대한 2024 투자를 통한 인도 시장, 자산 관리 규모는 150 억 U를 초과했습니다.. S. 달러; 동남아시아, 핀 테크 레이아웃 결과, 싱가포르 디지털 은행 라이선스 싱가포르에서 디지털 뱅킹 라이선스를 인수함으로써 지역 자산 관리의 새로운 힘이되었습니다.

중국 시장은 Goldman Sachs의 아시아 태평양 전략의 핵심입니다. 중 하나로QFII 지위를 획득 한 최초의 외국 기관 (2004) 과 합작 투자 중개 (2018) 의 지배 지분 인 Goldman Sachs는 중국에 포괄적 인 비즈니스 네트워크를 구축했습니다. Goldman Sachs Gowers Securities를 통한 중국의 현지 투자 은행 사업은 Kechuan Board 프로그램에 25% 참여하고 있습니다.

신흥 시장 및 미래 레이아웃

중동에서 Goldman Sachs는 에너지 전환 금융에 적극적으로 참여하고 있습니다. 두바이 국제 금융 센터 사무소는 관리중인 자산이 200 억 달러에 이르렀으며, 사우디 아라비아의 국부 펀드 인 PIF와 협력하여 2023 년에 설립 될 50 억 달러의 새로운 에너지 펀드는이 지역에서 영향력이 증가하고 있습니다. 아프리카 시장의 규모는 제한적이지만 남아프리카의 Goldman Sachs의 광물 금융 사업과 나이지리아에 대한 디지털 지불 투자는 장기적인 레이아웃 의도를 보여줍니다.